Что такое маржа и как ее рассчитать

Маржа — это один из базовых финансовых показателей. Обозначает сумму денег, которая остается у бизнеса после вычета из выручки расходов на производство и продажу товара. Рассказываем, что такое маржа, зачем ее считать и какую формулу для этого использовать.

Маржа представляет собой разницу между стоимостью товара и его себестоимостью. То есть сумму денег, которую получил бизнес после продажи товара и уплаты всех расходов на производство и сбыт. Маржа может быть посчитана как в абсолютных значениях, например, в рублях, так и в процентах.

Чем выше маржа, тем лучше для бизнеса. Однако размер ее может зависеть от разных условий, например:

• от объемов реализации — чем больше бизнес продал товар, тем выше маржа
• от цен и снижения издержек — высокие цены и низкие издержки делают маржу больше

Маржа всегда рассчитывается от окончательной стоимости продукта и не может превышать 100%. Обычно ее вычисляют в конце отчетного периода — месяца, квартала или года, чтобы оценить прибыльность компании.

Иногда вместо маржи можно встретить термины «маржинальная прибыль» или «маржинальный доход». Это то же самое.

Маржа помогает оценить финансовое состояние компании. Она показывает, какая часть выручки остается в качестве прибыли после покрытия всех переменных затрат. Например, если бизнес продает товар за 1000 ₽, а его затраты составили 700 ₽, маржа получится 300 ₽. Триста рублей — это и есть доход от продаж.

Доход от продаж — еще не чистая прибыль. Из дохода нужно вычесть постоянные доходы. То, что останется, и есть прибыль.

Еще через маржу можно точнее устанавливать цены на товары или услуги. Например, если маржа слишком низкая, нужно снизить затраты или поднять цены — только так можно избежать убытков.

Анализ маржи помогает понять, какие расходы наиболее существенны, а какие можно оптимизировать. Например, если себестоимость продукции составляет 80% от цены продажи, нужно думать, как снизить затраты на производство и сбыт. Вот как работает маржа.

Как посчитать маржу:

Выручка — это сумма, которую бизнес получает от продажи товаров или услуг за отчетный период. Из нее вычитают НДС, акцизы и другие обязательные платежи.

Переменные затраты — это расходы, которые напрямую связаны с производством и продажей товара. Чем выше объемы производства и продаж, тем выше затраты. И наоборот.

Через маржу можно посчитать маржинальность. Маржинальность — это отношение маржи к выручке. Считается всегда в относительном значении.

Путать маржу и маржинальность нельзя:

• маржа показывает, сколько бизнес заработал на продажах
• маржинальность оценивает, насколько выгодно компания продала товар

Формула маржинальности выглядит так:

Считают маржинальность, чтобы определить, насколько прибыльно бизнес реализует свои товары.

Существует три вида маржи: валовая, операционная и чистая. Разберемся, что есть что.

Валовая. Определяет долю прибыли, которую получает бизнес с каждого заработанного рубля. Валовая маржа помогает установить оптимальные цены на товары и услуги.

Считается валовая маржа так:

где:

• выручка — общая сумма денежных средств от продажи товаров или услуг
• переменные затраты — это расходы, которые напрямую связаны с производством или оказанием услуг и изменяются в зависимости от объема выпуска продукции

Допустим, компания «Руль и колесо» за месяц продал велосипедов на 800 000 ₽. Переменные затраты, такие как стоимость материалов и трудозатраты, составили 200 000 ₽.

Посчитаем валовую маржу:

800 000 ₽ − 200 000 ₽ = 600 000 ₽.

Бизнес получает 600 000 ₽ прибыли на каждые заработанные 800 000 ₽ после покрытия всех переменных затрат. Вот что значит валовая маржа.

Операционная. Характеризует операционную деятельность бизнеса и показывает, какая выручка остается после вычета операционных расходов. Как правило, считается в процентах по формуле:

Теперь пример. «Руль и колесо» заработало выручку 1 млн. ₽, а ее операционная прибыль составила 200 000 ₽. Операционная маржа будет:

Операционная маржа = (200,000 ₽ / 1,000,000 ₽) * 100% = 20%

То есть 20% от выручки компании остаются бизнесу после вычета всех операционных расходов.

Чистая. Чистая маржа показывает долю прибыли, которую бизнес получает за каждый заработанный рубль после вычета всех переменных затрат, включая проценты и налоги.

Для расчета чистой маржи необходимо значение чистой прибыль. Его можно взять из бухгалтерской отчетности.

Как считается маржа:

Компания «Руль и колесо» заработала 1,5 млн. ₽. После вычета всех затрат, включая налоги и обязательные платежи, чистая прибыль составила 400 000 ₽. Чистая маржа составит:

400 000 ₽ / 1 500 000 ₽ * 100% = 26,6 %

26,6% от общей выручки остаются бизнесу после уплаты всех налогов и других обязательных платежей.

1. Маржа — это простыми словами финансовый показатель, который показывает прибыль от продаж. Считают маржу как разницу между выручкой и переменными затратами
   
2. Маржу нельзя путать с маржинальностью. Маржа показывает, сколько бизнес зарабатывает на продажах. Маржинальность — выгодно ли бизнес товары продает
3. Маржа бывает валовой, операционной и чистой. Разница между ними в том, какие они учитывают затраты и выручку